金融科技产业发展趋势展望

经济各领域带来了

广泛而深刻的影响。面对疫情的冲

击，在“零接触式”服务方式的要

求下，金融科技得到了更加广泛的

重视和应用，金融行业数字化转型 呈现加速化趋势，金融与科技的融 合程度不断加深，金融科技生态正

发生着新的深刻变化。未来金融科

技产业的发展趋势，可以从六大方

面来展望。场多颈验近一年多来，随着金融科技市

场的进一步发展，金融科技产业格

局出现了很多新的变化，总体来看，

市场主体的类型将进一步丰富化，

不同类型主体之间的合作对接正在

成为市场趋势。一是金融科技市场主体的来源

和类型将更加多元化。截至目前，

国有五大行已经全部成立了独立的 金融科技子公司，传统金融机构孵

化金融科技子公司已经成为趋势。 除此之外，监管部门主导推动成立

金融科技公司成为产业新风向，比76 12020.10如央行体系下，新成立了多个金融科技公司，涉及数字货币、

区块链金融等多个方向。同时，大型央企或其他行业龙头，也 在基于自身行业优势，布局金融科技市场，如国家电网成立了

金融科技集团，顺丰旗下成立了专注于供应链金融科技平台建

设的子公司融易链等。二是金融科技各类市场主体之间的对接合作不断拓展。

跨领域的金融科技市场主体合作正在成为重要趋势，既有互

联网金融科技公司与传统金融机构的合作，比如腾讯与中金

公司合作，成立金融科技合资公司；也有传统行业巨头与金

融机构的深度合作，比如国网金融科技集团与中国邮储银行

合作打造“国网智能图谱风控产品”，且成功入选央行金融

科技创新监管试点。底层技术与自主创新能力得到更多重视技术与业务的深度融合趋势主要体现在两个方面：一是从

技术对业务的影响角度看，技术与业务的界限在模糊化，从以

前的技术支撑业务，到现在的技术改变业务，甚至是技术创造

业务。比如随着5G技术的应用，5G虚拟银行、动产存货融资 等全新的业务模式正在被讨论和和关注，技术对于业务的影响

正在进入全新的阶段；二是从业务反向驱动技术的角度，金融

应用场景又将成为新技术研发和应用的重要驱动力。比如分布

式架构转型及分布式数据库应用等，正是由于在金融场景的逐

步尝试应用，相关技术理论才不断得到验证，底层技术研发才

得以不断进步。随着金融科技技术与业务的融合进入深水区，金融科技

自主创新能力正在得到更多关注，底层技术突破得到更多重中国信愿界 I Informatfon China年的行业竞争将取决于近2-3年各

机构的金融科技战略落实情况。金融“新基建”加速转型金融业基础设施（包括证券交

收系统、中央对手方、系统重要性

视，具体来看：一方面，自主创新能力正在成为金融科技主 支付系统等）涵盖支付、清算、结

算和征信等多个方面，是现代金融

体的“生命线”，把核心技术掌握在自己手里，确保对于自

身金融科技应用能力的自主把控，既是强化自身关键竞争能

体系的关键节点。随着金融科技在 各类型金融机构和多领域金融业务

方面的广泛普及和深入应用，金融

力的保证，也是应对市场和用户灵活需求的需要；另一方面，

金融科技的应用需求更加向底层穿透，需要在适应金融业独

待需求的条件下突破创新。比如在IT基础设施转型、“大数 据+人工智能”应用、区块链技术应用、多方隐私安全计算， 以及5G金融应用等多个方面，金融业都对技术应用有更高性

业基础设施的传统信息系统能力，

面临着系统性风险监管、大规模交 易支撑等多重压力和挑战，金融业 基础设施的数字化转型和能力提升

能、更强稳定性的要求，而这些要求都必须通过底层技术创

新突破来实现。正在成为下一步金融科技应用深化

相对应的，将强化科技能力提升到战略高度，以战略性 的资源投入面对金融科技领域的竞争成为各大金融机构的共

的重要趋势。尤其是在今年疫情的特殊影响

下，随着“零接触式”金融服务方

识。以五大行为代表，它们早在前两年就已完成了战略层面

的金融科技规划和布局。从发展趋势看，当前正处于金融机

式的全面推进，金融业务线上化迁

构金融科技战略走向落地实施的关键性起步阶段，未来5-10移规模不断提升，全国支付清算、2020.101 77产业观察 I Industry Outsight国库收支、货币发行、征信系统等

重要金融业基础设施都承受着越来

越大的运行压力，运用科技提升系 统能力成为各大承担金融业基础设

施建设机构的必然选择。风爾控能力将不断强化央行2020年金融科技重点工作

中，明确提出要“加大金融科技监

管力度”。尤其是央行在今年4月 专门印发了《关于开展金融科技应 用风险专项摸排工作的通知》。可

以预见，对于金融科技的监管制度

和能力建设都将得到进一步的重视

和完善。从具体监管趋势来看：一是我

国金融科技的监管体系将逐步形成。 围绕云计算、人工智能、大数据、

区块链、移动互联网等热点技术在

金融领域应用的技术标准和安全规

范在不断完善，金融科技产品检测、

认证和备案管理等多种监管配套措

施在不断落地，金融科技监管可操 作性和落地性有了明显的提升；二 是监管科技应用将持续深化，实现 风险管控能力的不断提升。监管科

技应用从规划走向落地，在金融反

欺诈、反洗钱、打击内幕交易、查 处上市公司虚假信息等许多方面得

到非常具体的应用。这其中，以今

年6月证监会借助卫星定位数据，

利用“大数据+人工智能”精准分 析能力，查处上市公司獐子岛虚构

实际采捕面积，并据此认定獐子岛78 12020.10公司成本、营业外支出、利润等存在造假行为的案例最为典型。试点先行成対重要策略从近两年的发展情况来看，对于发展金融科技的必要性和

重要性已经基本形成统一共识，当前金融科技已明显进入更加

注重落地实践的阶段，而且由于落地实施过程中，要面临监管

政策、业务机制和技术实现等多重因素的影响，预计探索发展

阶段将持续3-5年，甚至更长时期。具体来看，伴随着金融科技进入实践探索阶段，监管部门、

金融机构和金融科技企业都已经在积极行动并采取相适应的措

施，如包括近两年从顶层到各细分领域金融科技政策的不断完 善，传统金融机构独立化运营金融科技公司，互联网金融科技

企业强化科技输出属性，并与传统金融机构合资成立金融科技

公司等，这些举措的背后都是为了更好地适应金融科技发展阶

段，强调金融科技的落实实施和应用探索。在当前探索阶段的另一个重要趋势“试点先行”正在成为

策略共识。尤其是在实现创新发展与风险管控相互平衡的要求 下，先试点再推广将在未来很长一段时间内成为我国金融科技

应用落地的重要策略。2019年以来，人民银行及相关部门相继

开展金融科技应用试点、创新监管试点、数字货币试点等，可 以预见应用试点和监管试点的范围和内容将不断扩大。强化服务实体经济能力当前，金融科技已成为促进普惠金融发展和提升金融服

务实体经济能力的重要支撑。2020年以来，在多项涉及普惠

金融和金融业服务实体经济的政策文件中，已多次出现要求

“充分利用金融科技能力”的政策细则。可以预见，随着我 国加快促进金融回归服务实体经济的本源，金融科技的应用

也会更加重视以提升金融服务可得性，强化金融服务实体经

济能力为目标。从具体发展趋势来看：一是借助金融科技建立信息交互平 台，消除金融机构与实体经济的信息鸿沟；二是金融科技推动 智能风控，降低中小企业融资风险；三是金融科技纳入产业链

全要素，通过区块链加持供应链金融，为产业链的企业增信；

四是在当前资本市场注册制转型的背景下，通过金融科技赋能 多层次资本市场建设，例如利用人工智能系统识别、提取和分 析海量金融信息，通过信息化为上市审核流程“加速”，畅通

审核通道，从而更好地帮助企业融资。B(摘编自中国信通院发布的《中国金融科技生态白皮书

(2020)》)